ما هو السوق الصاعد وكيفية التعرف عليه؟

السوق الصاعدة، والمعروفة أيضًا باسم السوق الصاعدة، هي حالة السوق المالي حيث ترتفع أسعار الأصول بشكل مستدام على مدى فترة من الزمن. يُستخدم هذا المصطلح عادةً في سياق سوق الأوراق المالية، ولكن يمكن تطبيقه أيضًا على أسواق مالية أخرى، مثل سوق العملات المشفرة.

ما هي اتجاهات السوق؟

اتجاهات السوق هي الاتجاه العام الذي يتحرك فيه سوق معين على مدى فترة زمنية أطول، والتي يمكن أن تكون أسابيع أو أشهر أو سنوات. يمكن تصنيف هذه الاتجاهات على أنها صعودية أو هبوطية أو جانبية.

ويتميز الاتجاه الصعودي بحركة صعودية عامة في السوق، في حين تمثل الحركة الهبوطية العامة اتجاها هبوطيا. ويتميز الاتجاه الجانبي، أو التوحيد، بعدم وجود حركة كبيرة في السوق، مع تداول الأسعار ضمن نطاق ضيق.

يمكن أن توفر الاتجاهات معلومات حول صحة السوق وتساعد في توجيه قرارات الاستثمار، مما يؤدي إلى قيام المحللين الفنيين والأساسيين بمراقبة اتجاهات السوق عن كثب. ومع ذلك، يجب النظر في هذه الاتجاهات جنبًا إلى جنب مع عوامل أخرى لإجراء تحليل شامل.

ما هو السوق الصاعد؟

يشير السوق الصاعد إلى حالة السوق التي ترتفع فيها الأسعار على مدى أيام أو أسابيع أو أشهر أو حتى سنوات. على الرغم من أن مصطلح "السوق الصاعدة" يستخدم غالبًا في سياق سوق الأوراق المالية، إلا أنه يمكن تطبيقه على أي سوق مالي، بما في ذلك السوق. الفوركسوالسندات والسلع والعقارات والعملات المشفرة. بالإضافة إلى ذلك، يمكن أيضًا استخدام هذا المصطلح للإشارة إلى الزيادة المطولة في قيمة أصل معين، مثل البيتكوين أو الإيثر أو BNB، أو قطاع معين، مثل الرموز الأمنية أو أسهم الشركات في قطاع التكنولوجيا الحيوية.

خلال السوق الصاعدة، تميل أسعار الأصول إلى الارتفاع، مدفوعة بتفاؤل السوق وزيادة الطلب. يميل المستثمرون إلى الحصول على نظرة إيجابية لمستقبل السوق خلال السوق الصاعدة، مما يؤدي إلى زيادة القيمة السوقية للعملات المشفرة، وارتفاع الأسعار، وزيادة أحجام التداول. يمكن لهذا التفاؤل أيضًا أن يخلق شعورًا FOMO (الخوف من الضياع) في السوق مما يؤدي إلى ضغوط شراء إضافية وارتفاع الأسعار التي قد لا تكون مستدامة على المدى الطويل.

ومع ذلك، من المهم توخي الحذر أثناء الأسواق الصاعدة لتجنب الانجراف وراء الإثارة، حيث يمكن أن تتغير معنويات السوق بسرعة. تميل أسواق العملات المشفرة، مثل الأسواق المالية الأخرى، إلى العمل في دورات، حيث تتبع الأسواق الهابطة الأسواق الصاعدة والعكس صحيح. لذلك، على الرغم من أن الأسواق الصاعدة يمكن أن تكون مفيدة، إلا أن هناك دائمًا خطر حدوث انهيار مفاجئ أو تصحيح في السوق.

المؤشرات الرئيسية لتحديد السوق الصاعدة

لا ينبغي للمستثمرين الاعتماد على مؤشر واحد لتحديد السوق الصاعدة. يعد استخدام مجموعة من المؤشرات لإجراء بحث متعمق قبل اتخاذ قرارات الاستثمار أمرًا بالغ الأهمية للاستفادة من ارتفاع الأسعار خلال السوق الصاعدة. فيما يلي بعض المؤشرات الرئيسية للسوق الصاعدة في سوق العملات المشفرة:

1. اتجاه السعر

يعد الاتجاه الصعودي المستمر في الأسعار أحد المؤشرات الأكثر وضوحًا لسوق العملات المشفرة الصاعد. يمكن ملاحظة ذلك من خلال تحليل الرسوم البيانية التاريخية لأسعار العملات المشفرة ومراقبة النمط الصعودي على مدى أسابيع أو أشهر. يمكن استخدام المؤشرات الفنية المختلفة، مثل المتوسطات المتحركة وخطوط الاتجاه وأنماط الرسم البياني، لتحديد الإشارات الصعودية المحتملة على الرسوم البيانية لأسعار العملة المشفرة.

2. حجم التداول

غالبًا ما تكون الأسواق الصاعدة مصحوبة بزيادة في حجم التداول والنشاط على السلسلة، مما يشير إلى زيادة اهتمام المستثمرين. يمكن للمستثمرين النظر في الزيادة في حجم التداول في بورصات العملات المشفرة والبيانات الموجودة على السلسلة لتحديد الزيادة في الطلب على العملات المشفرة، والتي يمكن أن تكون علامة على وجود سوق صاعدة.

3. القيمة السوقية

ترتبط أسواق العملات المشفرة الصاعدة عمومًا بزيادة في إجمالي القيمة السوقية، وهي القيمة الإجمالية لجميع العملات المشفرة مجتمعة. يمكن تقييم القيمة السوقية باستخدام أدوات تحليل البيانات الموجودة على السلسلة.

تشمل المقاييس الأخرى الموجودة على السلسلة والتي يمكن للمستثمرين استخدامها لتحديد الأصول المتداولة إجمالي القيمة المقفلة (TVL)، والتي تشير إلى المبلغ الإجمالي criptomoedas مقيد ببروتوكولات التمويل اللامركزي (DeFi)، وعدد عناوين المحفظة النشطة، والتي قد تشير إلى استخدام عملة مشفرة معينة.

بالإضافة إلى ذلك، فإن مراقبة النشاط على السلسلة لكبار المالكين، والمعروفين باسم "الحيتان"، يمكن أن توفر نظرة ثاقبة لاتجاهات القيمة السوقية. على سبيل المثال، إذا كانت الحيتان تقوم بتجميع عملة مشفرة معينة، فقد يشير ذلك إلى مشاعر إيجابية تجاه تلك الأصول. ومع ذلك، فمن المهم عدم الاعتماد على هذه المعلومات وحدها، حيث قد تحاول الحيتان أيضًا خداع السوق عن قصد.

4. معنويات السوق

تشير معنويات السوق إلى الموقف العام للمستثمرين تجاه العملات المشفرة، والذي يمكن أن يؤدي إلى ارتفاع أسعار العملات المشفرة. خلال السوق الصاعدة، عادة ما يكون هناك شعور بالتفاؤل، حيث يعبر النظام البيئي للعملات المشفرة عن وجهات نظر صعودية. ومن الممكن أن تجتذب الأخبار الإيجابية، مثل التبني المؤسسي للعملات المشفرة والتقدم التكنولوجي، المزيد من المستثمرين.

5. تدفقات المدخلات والمخرجات في البورصات

تشير التدفقات الداخلة والخارجة في بورصات العملات المشفرة إلى حركة العملات المشفرة داخل وخارج البورصات. على سبيل المثال، يمكن أن تشير الزيادة في التدفقات إلى زيادة ضغط البيع وربما الشعور الهبوطي. قد يشير هذا إلى أن المزيد من المستثمرين أو المتداولين يقومون بإيداع عملاتهم المشفرة في البورصات، ربما للبيع أو التداول.

وعلى العكس من ذلك، فإن الزيادة في تدفقات الصرف إلى الخارج يمكن أن تشير إلى انخفاض ضغط البيع والمعنويات الصعودية. قد يشير هذا إلى أن المزيد من المستخدمين يسحبون عملاتهم المشفرة من البورصات، مما قد يعني أنهم يحتفظون بأصولهم على المدى الطويل، وينقلونها إلى التخزين البارد لحفظها.

ومع ذلك، فمن الأهمية بمكان استخدام تدفقات الصرف الداخلة والخارجة كجزء من تحليل أكثر شمولاً عند تقييم حالة سوق العملات المشفرة.

السوق الصاعدة مقابل السوق الصاعدة السوق الهابطة في العملات المشفرة – ما الفرق؟

في السوق الصاعدة، ترتفع الأسعار على مدى فترة طويلة من الزمن، بينما في السوق الهابطة، تميل الأسعار إلى الانخفاض. خلال السوق الصاعدة، غالبًا ما يرغب المتداولون والمستثمرون في الشراء على أحد الأصول، بينما في السوق الهابطة، قد يرغبون في البيع على المكشوف على الأصل أو البقاء نقدًا.

في بعض الحالات، يمكن تفسير البقاء في النقود أو العملات المستقرة خلال السوق الهابطة على أنه مركز بيع، حيث قد ينتظر المستثمرون انخفاض الأسعار. والفرق الرئيسي هو أن البقاء في النقد يتعلق أكثر بالحفاظ على رأس المال، في حين يهدف المركز القصير إلى الاستفادة من انخفاض أسعار الأصول.

ومع ذلك، إذا قمت ببيع أحد الأصول على أمل إعادة شرائه بسعر أقل، فأنت في الأساس في مركز بيع - حتى لو لم تكن تستفيد بشكل مباشر من الانخفاض.

جانب آخر يجب مراعاته هو الرسوم. من المحتمل ألا يؤدي الاحتفاظ بالعملات المستقرة إلى فرض رسوم نظرًا لعدم وجود تكلفة حضانة. ومع ذلك، فإن العديد من المراكز القصيرة تتطلب رسوم تمويل أو سعر فائدة لإبقاء المركز مفتوحًا.

كيف يمكن للمتداولين الاستفادة من الأسواق الصاعدة؟

هناك العديد من الاستراتيجيات التي يمكن للمتداولين اعتمادها للاستفادة من أسواق العملات المشفرة الصاعدة. وهنا بعض منهم:

1. الشراء والاحتفاظ

تتضمن استراتيجية الشراء والاحتفاظ شراء العملات المشفرة والاحتفاظ بها على المدى الطويل، على أمل بيعها بسعر أعلى. تتطلب هذه الإستراتيجية الصبر وعقلية الاستثمار على المدى الطويل، حيث يمكن أن تكون الأسواق الصاعدة متقلبة ويمكن أن تتقلب الأسعار على المدى القصير.

2. الشراء في أوقات التراجع

تتضمن هذه الإستراتيجية شراء العملات المشفرة خلال فترات الانخفاض المؤقت في الأسعار داخل السوق الصاعدة. يمكن للمتداولين تحديد مستويات الدعم أو استخدام أساليب التحليل الفني لتحديد نقاط الدخول المحتملة عندما تنخفض الأسعار مؤقتًا أو تصحح من أعلى مستوياتها الأخيرة. من خلال الشراء في أوقات الهبوط، يهدف المتداولون إلى الاستفادة من العودة المحتملة إلى المستويات السابقة ومواصلة الاتجاه الصعودي العام للسوق الصاعدة.

3. متوسط ​​التكلفة بالدولار (DCA)

خلال السوق الصاعدة، تتضمن استراتيجية متوسط ​​تكلفة الدولار استثمار مبلغ ثابت من المال بشكل منتظم في العملات المشفرة المفضلة على فترات زمنية محددة مسبقًا مثل شهرية أو أسبوعية أو يومية، بغض النظر عن ظروف السوق.

على سبيل المثال، يمكن للمتداولين أن يقرروا استثمار مبلغ ثابت، مثل 100 دولار، في الأول من كل شهر، بغض النظر عما إذا كانت الأسعار مرتفعة أو منخفضة. يمكن أن تساعد هذه الإستراتيجية في التخفيف من تقلبات السوق قصيرة المدى وتسمح للمتداولين بتجميع العملات المشفرة عند نقاط سعر مختلفة. علاوة على ذلك، فهي استراتيجية بسيطة نسبيًا يجب اتباعها.

4. التداول المتأرجح

تتضمن استراتيجية التداول المتأرجح الاستفادة من تقلبات الأسعار قصيرة المدى داخل السوق الصاعدة. يمكن للتجار تحديد الاتجاهات أنماط قصيرة المدى أو إشارات فنية للدخول والخروج من المراكز ضمن أطر زمنية أقصر مثل الساعات أو الأيام. يمكن للمتداولين المتأرجحين استخدام أدوات التحليل الفني ونقاط الدخول والخروج المحددة للاستفادة من تحركات الأسعار.

5. إدارة المخاطر

تعد الإدارة السليمة للمخاطر أمرًا بالغ الأهمية للاستفادة من الأسواق الصاعدة، بغض النظر عن استراتيجية التداول المعتمدة. يمكن للمتداولين القيام بذلك عن طريق وضع أوامر وقف الخسارة للحد من الخسائر المحتملة، واستخدام أحجام المراكز المناسبة لإدارة المخاطر وتجنبها الافانساجم المفرط أو المخاطرة بأكثر مما يمكنهم تحمل خسارته. بالإضافة إلى ذلك، فإن البقاء على اطلاع بأخبار السوق واتجاهاته وتطوراته والحفاظ على الانضباط عند اتباع خطة التداول يمكن أن يساعد في تخفيف المخاطر.

أمثلة على الأسواق الصاعدة

حدثت الأسواق الصاعدة عبر التاريخ في مجموعة متنوعة من الأسواق المالية، بما في ذلك الأسهم والسندات والسلع والعملات المشفرة. أحد الأمثلة الشهيرة يأتي من عشرينيات القرن العشرين الولايات المتحدة، والتي يشار إليها غالبًا باسم "العشرينيات الصاخبة".

خلال هذه الفترة، شهد سوق الأوراق المالية زيادات كبيرة في الأسعار، وأصبح في نهاية المطاف رمزا للازدهار. ومع ذلك، أدى هذا السوق الصاعد في النهاية إلى انهيار سوق الأسهم عام 1929 والكساد الكبير اللاحق.

مثال آخر أحدث على السوق الصاعدة هو فقاعة الدوت كوم في أواخر التسعينيات، حيث أصبح المستثمرون متفائلين بشكل مفرط بشأن إمكانات التكنولوجيا. الإنترنت والافعال المتعلقة بها الإنترنت في وقت مبكر جدا. انفجرت الفقاعة أخيرًا في أوائل العقد الأول من القرن الحادي والعشرين.

شهد سوق الأوراق المالية أيضًا سوقًا صاعدة كبيرة بدأت في أوائل عام 2009 وامتدت حتى أوائل عام 2020. غالبًا ما يُعزى هذا السوق الصاعد إلى عوامل مثل التعافي الاقتصادي العالمي من الأزمة المالية لعام 2008، وانخفاض أسعار الفائدة والنتائج القوية للشركات.

شهد سوق العملات المشفرة أيضًا أسواقًا صاعدة ملحوظة. على سبيل المثال، في عام 2013، شهدت عملة البيتكوين أول سوق صاعدة لها، حيث ارتفعت من حوالي 13 دولارًا في يناير إلى أكثر من 1.100 دولار في ديسمبر.

في عام 2017، شهد سوق العملات المشفرة سوقًا صاعدة أخرى مثيرة للإعجاب. ارتفع سعر البيتكوين من حوالي 1.000 دولار في يناير إلى ما يقرب من 20.000 دولار في ديسمبر.

ظهرت عروض العملات الأولية (ICOs) كوسيلة شائعة لجمع التبرعات خلال السوق الصاعدة لعام 2017، وخاصة على إيثريوم. لقد سمحوا لمشاريع blockchain بجمع الأموال عن طريق إصدار وبيع الرموز الخاصة بهم. ومع ذلك، فشلت معظم مشاريع الطرح الأولي للعملة (ICO) في الوفاء بوعودها، مما أدى إلى خسائر للمستثمرين.

شهد سوق العملات المشفرة أيضًا سوقًا صاعدة كبيرة بدأت في أواخر عام 2020 وامتدت حتى أوائل عام 2021 عندما سعر البيتكوين ارتفع من حوالي 10.000 دولار في أكتوبر 2020 إلى أكثر من 60.000 ألف دولار في أبريل 2021.

كان التطور المهم خلال السوق الصاعدة لعام 2020 هو توسيع النظام البيئي للتمويل اللامركزي (DeFi) مع إدخال بروتوكولات جديدة. هناك تطور مهم آخر خلال السوق الصاعدة لعام 2020 وهو زيادة الاهتمام بالرموز غير القابلة للاستبدال (NFTs)، وهي أصول رقمية فريدة مخزنة على blockchain مع حالات استخدام تتراوح من الفن الرقمي إلى مقتنيات الألعاب.

ما هي مخاطر السوق الصاعدة؟

من المهم أن نفهم أن هناك دائمًا مخاطر مرتبطة بالاستثمار في السوق الصاعدة. دعونا نستكشف بعض التهديدات التي يجب أن يكون المستثمرون على دراية بها خلال السوق الصاعدة.

1. تقلبات السوق

على الرغم من أن السوق الصاعدة تشير عمومًا إلى ارتفاع الأسعار، إلا أنه لا يزال من الممكن أن تكون هناك تقلبات كبيرة. يمكن أن تشهد الأسعار صعودًا وهبوطًا سريعًا، مما يؤدي إلى خسائر غير متوقعة إذا لم يستخدم المستثمرون استراتيجية مناسبة لإدارة المخاطر.

2. الرضا عن النفس

وعندما يكون أداء الأسواق ثابتا، فمن الممكن أن يصبح المستثمرون مفرطين في الثقة ويفرطوا في خوض المجازفات، على افتراض أن الاتجاه الإيجابي سوف يستمر إلى أجل غير مسمى. ومع ذلك، يجب على المستثمرين أن يكونوا على دراية بالطبيعة الدورية للسوق. يمكن أن يتحول السوق الصاعد إلى سوق هابط في أي وقت.

3. المبالغة في التقييم

مع ارتفاع الأسعار، قد تصبح بعض الأصول مبالغ فيها، مما يعني أن أسعارها تتجاوز قيمتها الجوهرية. قد يتعرض المستثمرون الذين يشترون أصولًا مبالغ فيها خلال السوق الصاعدة لخسائر محتملة عندما تعود الأسعار إلى مستويات أكثر معقولية.

4. عقلية القطيع

خلال السوق الصاعدة، يمكن للمستثمرين متابعة الجمهور واتخاذ قرارات استثمارية بناءً على ما يفعله المستثمرون الآخرون دون إجراء أبحاثهم وتحليلاتهم الخاصة. وهذا يمكن أن يؤدي إلى الاستثمار على أساس العواطف بدلا من التفكير المتأني، مما يؤدي إلى اتخاذ قرارات لا تتماشى مع الأهداف المالية وتحمل المخاطر.

الاعتبارات النهائية

يتميز السوق الصاعد باتجاه تصاعدي مستمر في أسعار الأصول، وغالبًا ما يكون مصحوبًا بمشاعر إيجابية وزيادة نشاط الشراء. التعرف على علامات السوق الصاعدة يمكن أن يساعد المتداولين المستثمرين تحديد موعد الدخول أو الخروج من السوق.

ومع ذلك، من المهم أن نتذكر أن الأسواق الصاعدة يمكن أيضًا أن تكون غير متوقعة ومحفوفة بالمخاطر. إن إجراء بحث وتحليل متعمق، واتباع استراتيجية استثمار منضبطة، والبقاء على اطلاع بظروف السوق يمكن أن يساعد المستثمرين على التنقل بين المخاطر واتخاذ قرارات استثمارية مستنيرة خلال السوق الصاعدة.